Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Курсовая работа

по предмету «Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности»

Анализ финансовых результатов деятельности предприятия на примере ООО «АНСАНТ»

Москва 2012

Введение

2. Анализ финансовых результатов хозяйственной деятельности ООО«Ансант»

2.1 Краткая экономическая характеристика предприятия ООО«Ансант»

2.4 Анализ уровня рентабельности

Заключение

Введение

Эффективность функционирования предприятия, независимо от организационно-правовой формы и видов его деятельности в условиях рынка определяется способностью предприятия приносить достаточный доход или прибыль. Прибыль - это конечный результат работы предприятия, стимулирующий дальнейшую производственную деятельность и создающий основу для её расширения. Чем больше предприятие реализует рентабельной продукции, тем больше получит прибыли, тем лучше его финансовое состояние.

Объём реализации и величина прибыли, уровень рентабельности зависят от производственной, снабженческой, сбытовой и коммерческой деятельности предприятия, иначе говоря, эти показатели характеризуют все стороны хозяйствования.

Во времена рыночных отношений исключительно велика роль анализа финансовых результатов деятельности предприятия. Это связано с тем, что предприятия приобрели самостоятельность и несут полную ответственность за результаты своей производственно-хозяйственной деятельности перед совладельцами, акционерами, работниками, банками и кредиторами.

Актуальность изучения особенностей анализа финансовых результатов заключается в том, что именно он позволяет определить наиболее рациональные способы использования ресурсов и сформировать структуру средств предприятия и деятельности в целом.

Цель данной работы: провести анализ финансовых результатов деятельности ООО «Ансант» и предложить основные направления их увеличения.

Для достижения поставленной цели определены следующие задачи:

Раскрыть теоретические основы анализа финансовых результатов деятельности предприятия;

Изучить порядок формирования финансовых результатов, их состав, а также изложить методику их анализа;

Провести анализ конечных финансовых результатов деятельности ООО «Ансант»;

Предложить основные пути повышения эффективности деятельности и финансовых результатов предприятия ООО «Ансант».

Объектом данной работы является ООО «Ансант». Предметом выступают финансовые результаты деятельности предприятия.

При выполнении курсовой работы были использованы законодательные и нормативные акты Российской Федерации по проведению анализа финансовых результатов деятельности предприятий, учебно-методическая литература, материалы периодической печати, а также бухгалтерская отчетность ООО «Ансант».

финансовый прибыль рентабельность

1. Теоретические основы анализа финансовых результатов деятельности предприятия

1.1 Понятие и состав финансовых результатов

Конечным финансовым результатом деятельности любого предприятия, комплексно характеризующим эффективность его работы, является прибыль. В условиях рыночной экономики прибыль выступает важнейшим фактором стимулирования производственной деятельности предприятия, создает финансовую основу для ее расширения, служит источником выплат дивидендов собственникам и удовлетворения социальных потребностей трудового коллектива.

Прибыль - это часть добавленной стоимости, которую непосредственно получают предприятия после реализации продукции, товаров (работ, услуг) как вознаграждение за вложенный капитал и риск предпринимательской деятельности. Количественно прибыль представляет собой разность между совокупными доходами (после уплаты налога на добавленную стоимость, акцизного налога и других отчислений в бюджетные и внебюджетные фонды) и совокупными расходами.

Финансовый результат - это обобщающий показатель анализа и оценки эффективности (неэффективности) деятельности предприятия на определенных стадиях его формирования. Финансовый результат (чистая прибыль) от деятельности организации формируется как разность между доходами и расходами от производственной, финансовой и инвестиционной деятельности.

Прибыль в форме 2 «Отчет о прибылях и убытках» представлена в разных видах. Алгоритм формирования показателей прибыли предприятия по данным отчета о прибылях и убытках представлен на рисунке 1.1.

Так прежде всего рассчитывается прибыль от продаж как разность между выручкой от продаж и полной себестоимостью продукции, товаров, работ, услуг, включая коммерческие и управленческие расходы.

В целом, в понятие «финансовый результат» вкладывается определенный экономический смысл: превышение (снижение) стоимости произведенной продукции над затратами на её производство; превышение стоимости реализованной продукции над полными затратами, понесенными в связи с её производством и реализацией; превышение чистой (нераспределенной) прибыли над понесенными убытками, что в конечном итоге является финансово-экономической базой приращения собственного капитала организации. Положительный финансовый результат свидетельствует об эффективном и целесообразном использовании активов организации, её основного и оборотного капитала.

Рисунок 1.1 - Схема формирования прибыли

Стремление к получению прибыли ориентирует товаропроизводителей на увеличение объема производства продукции, снижение затрат. При прибыли определяется уровень отдачи авансированных средств и доходность вложений в активы конкретного предприятия.

В общем виде показатели, характеризующие финансовые результаты деятельности организации, подразделяются на две основные группы: абсолютные и относительные. К первой группе относятся: прибыль (убыток) от продаж; операционная и внереализационная прибыль (убыток); прибыль до налогообложения; чистая прибыль- прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия после уплаты налогов и др. Ко второй группе относятся показатели рентабельности.

Рентабельность - это относительный показатель, который обладает свойством сравнения. Рентабельность характеризует степень доходности, выгодности прибыльности. Показатели рентабельности позволяют оценить, какую прибыль имеет субъект хозяйствования с каждого рубля средств, вложенных в активы, они более полно, чем прибыль, отражает конечные результаты хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами. Поэтому поиск резервов увеличения прибыли и рентабельности - одна из основных задач деятельности любого предприятия.

Очень важное значение в процессе управления финансовыми результатами отводится экономическому анализу. В условиях конкуренции и стремления предприятий к максимизации прибыли анализ финансово-хозяйственной деятельности является неотъемлемой функцией управления. Этот аспект управления фирмой становится наиболее значимым в настоящее время, так как практика функционирования рынка показывает, что без анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятие не может эффективно функционировать.

В процессе анализа используются различные показатели прибыли, которые можно классифицировать следующим образом:

1. По видам хозяйственной деятельности различают: прибыль от основной (операционной) деятельности; прибыль от финансовой деятельности; прибыль от инвестиционной деятельности.

2. По составу включаемых элементов различают: маржинальную (валовую) прибыль, общий финансовый результат отчетного периода до выплаты процентов и налогов (брутто-прибыль), прибыль до налогообложения, чистую прибыль.

Брутто-прибыль включает финансовые результаты от операционной, финансовой и инвестиционной деятельности, внереализационные и чрезвычайные доходы и расходы (до выплаты процентов и налогов). Характеризует общий финансовый результат, заработанный предприятием для всех заинтересованных сторон (государства, кредиторов, собственников, наемного персонала).

Прибыль до налогообложения - это результат после выплаты процентов кредиторам.

Чистая прибыль - это сумма прибыли, которая остается в распоряжении предприятия после уплаты всех налогов, экономических санкций и прочих обязательных отчислений.

3. В зависимости от характера деятельности предприятия выделяется: прибыль от обычной (традиционной) деятельности и прибыль от чрезвычайных ситуаций, необычных для данного предприятия.

4. По характеру налогообложения различают: налогооблагаемую и не облагаемую налогом прибыль в соответствии с налоговым законодательством, которое периодически меняется.

5. По степени учета инфляционного фактора различают: номинальную прибыль и реальную прибыль, скорректированную на темп инфляции в отчетном периоде.

6. По экономическому содержанию прибыль делится на бухгалтерскую и экономическую. Бухгалтерская прибыль определяется как разность между доходами и текущими явными затратами, отраженными в регистрах бухгалтерского учета. Экономическая прибыль отличается от бухгалтерской тем, что при расчете её величины учитывают не только явные, но и неявные затраты, не отражаемые в бухгалтерском учете (например, затраты на содержание основных средств, принадлежащих владельцу фирмы).

7. По характеру использования чистая прибыль подразделяется на капитализированную (нераспределенную) и потребляемую. Капитализированная прибыль - это часть чистой прибыли, которая направляется на финансирование прироста активов предприятия. Потребляемая прибыль - та её часть, которая расходуется на выплату дивидендов акционерам и учредителям предприятия.

При анализе состава и динамики прибыли, следует иметь в виду, что её размер во многом зависит от учетной политики предприятия. Закон о бухгалтерском учете и другие нормативные документы предоставляют право субъектам хозяйствования самостоятельно выбирать некоторые методы учета, способные существенно повлиять на формирование финансовых результатов. К вопросам учетной политики, определяющей величину полученной предприятием прибыли, можно отнести следующие:

1. Выбор метода начисления амортизации основных средств и нематериальных активов;

2. Выбор метода оценки материалов при отпуске в производство;

3. Выбор метода отнесения на себестоимость продукции отдельных видов расходов (создание резервов);

4. Определение состава накладных расходов (косвенных расходов) и метода их распределения.

1.2 Основные этапы формирования финансовых результатов

Основные нормативные документы, регулирующие порядок формирования финансовых результатов это:

Положение по бухгалтерскому учету «Доходы организации» ПБУ 9/99;

Положение по бухгалтерскому учету «Расходы организации» ПБУ 10/99.

В соответствии с п. 2 ПБУ 9/99 «Доходы организации» доходом организации признается увеличение экономических выгод в результате поступления активов (денежных средств, иного имущества) и (или) погашения обязательств, приводящее к увеличению капитала этой организации, за исключением вкладов участников (собственников имущества).

Не признаются доходами организации поступления от других физических и юридических лиц:

Сумма налога на добавленную стоимость, акцизов, налога с продаж, экспортных пошлин и иных аналогичных обязательных платежей;

По договорам комиссии, агентским и иным аналогичным договорам в пользу комитента, принципала и т.п.;

В порядке предварительной оплаты продукции, товаров, работ, услуг;

Авансов в счет оплаты продукции, товаров, работ, услуг;

Задатка;

В залог, если договором предусмотрена передача заложенного имущества залогодержателю;

В погашение кредита, займа, предоставленного заемщику.

Доходы организации в зависимости от их характера, условия получения и направлений деятельности организации подразделяются на:

Доходы от обычных видов деятельности;

Операционные доходы;

Внереализационные доходы.

Доходами от обычных видов деятельности является выручка от продажи продукции и товаров, поступления, связанные с выполнением работ, оказанием услуг (далее - выручка).

В организациях, предметом деятельности которых является предоставление за плату во временное пользование (временное владение и пользование) своих активов по договору аренды, выручкой считаются поступления, получение которых связанно с этой деятельностью (арендная плата).

В организациях, предметом деятельности которых является предоставление за плату прав, возникающих из патентов на изобретения, промышленные образцы и других видов интеллектуальной собственности, выручкой считаются поступления, получение которых связано с этой деятельностью (лицензионные платежи (включая роялти) за пользование объектами интеллектуальной собственности). В организациях, предметом деятельности которых является участие в уставных капиталах других организаций, выручкой считаются поступления, получение которых связано с этой деятельностью.

Доходы, получаемые организацией от предоставления за плату во временное пользование (временное владение и пользование) своих активов, прав, возникающих из патентов на изобретения, промышленные образцы и других видов интеллектуальной собственности, и от участия в уставных капиталах других организаций, когда это не является предметом деятельности организации, относятся к операционным доходам.

Операционными доходами являются:

Поступления, связанные с предоставлением за плату во временное пользование (временное владение и пользование) активов организации;

Поступления, связанные с предоставлением за плату прав, возникающих из патентов на изобретения, промышленные образцы и других видов интеллектуальной собственности;

Поступления, связанные с участием в уставных капиталах других организаций (включая проценты и иные доходы по ценным бумагами);

Прибыль, полученная организацией в результате совместной деятельности (по договору простого товарищества);

Поступления от продажи основных средств и иных активов, отличных от денежных средств (кроме иностранной валюты), продукции, товаров;

Проценты, полученные за предоставление в пользование денежных средств организации, а также проценты за использование банком денежных средств, находящихся на счете организации в этом банке.

Внереализационными доходами являются:

Штрафы, пени, неустойки за нарушение условий договоров;

Активы, полученные безвозмездно, в том числе по договору дарения;

Поступления в возмещение причиненных организации убытков;

Прибыль прошлых лет, выявленная в отчетном году;

Суммы кредиторской и депонентской задолженности, по которым истек срок исковой давности;

Курсовые разницы;

Сумма дооценки активов (за исключением внеоборотных активов);

Прочие внереализационные доходы.

Чрезвычайными доходами считаются поступления, возникающие как последствия чрезвычайных обстоятельств хозяйственной деятельности (стихийного бедствия, пожара, аварии, национализации и т.п.): страховое возмещение, стоимость материальных ценностей, остающихся от списания непригодных к восстановлению и дальнейшему использованию активов, и т.п.

Для формирования финансовых результатов действующим планом счетов предусмотрены следующие счета:

Счет 90 «Продажи» предназначен для обобщения информации о доходах и расходах, связанных с обычными видами деятельности организации, а также для определения финансового результата по ним.

Счет 91 «Прочие доходы и расходы» предназначен для обобщения информации о доходах и расходах отчетного периода.

Счет 99 «Прибыли и убытки» предназначен для обобщения информации о формирования конечного финансового результата деятельности организации в отчетном году. Конечный финансовый результат слагается в течение года на счете 99 «Прибыли и убытки» из:

Прибыли или убытка от обычных видов деятельности;

Прочих доходов и расходов;

Потерь, расходов и доходов в связи с чрезвычайными обстоятельствами хозяйственной деятельности;

Начисленных платежей суммы налога на прибыль и платежей по перерасчетам по этому налогу, исходя из фактической прибыли, а также суммы причитающихся налоговых санкций.

1.3 Методика анализа финансовых результатов деятельности предприятия

Главной целью анализа финансовых результатов деятельности предприятия является получение небольшого колличества ключевых параметров, дающих объективную и точную картину финансового состояния предприятия, его прибылей и убытков, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами.

Основными задачами анализа финансовых результатов являются:

Оценка уровня и динамики абсолютных и относительных показателей финансовых результатов (прибыли и рентабельности);

Изучение структуры прибыли по видам финансовых результатов;

Определение влияния различных факторов на сумму прибыли и уровень рентабельности;

Изучение распределения и использования прибыли предприятия;

Анализ относительных показателей прибыльности (анализ порога рентабельности);

Определение возможных резервов увеличения прибыли и рентабельности, а также путей их мобилизации.

Основным источником информации при анализе финансовых результатов является ф. №2 «Отчет о прибылях и убытках». Дополнительно может быть привлечена информация, содержащаяся в ф. №1 «Бухгалтерский баланс», ф. №3 «Отчет об изменениях капитала», ф. №5 «Приложение к бухгалтерскому балансу», журнал-ордер № 10- по статьям затрат на производство, журнал-ордер № 15 -по счетам прибылей и убытков, журнал-ордер № 11- по счетам готовой продукции, ф. №11 «Сведения о наличии и движении основных фондов (средств) и других нефинансовых активов» (статистическая отчетность). Кроме того, при анализе используются данные бизнес-плана и аналитического бухгалтерского учета: счетов 90 «Продажи», 91 «Прочие доходы и расходы», 99 «Прибыли и убытки»..

Бухгалтерская отчетность это система показателей, отражающих имущественное и финансовое положение организации на определенную дату, а также финансовые результаты ее деятельности за отчетный период. Состав, содержание, требования и другие методические основы бухгалтерской отчетности регламентированы положением по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» (ПБУ 1 - ПБУ 10), утвержденным приказом Минфина РФ от 9 декабря 1998 года.

На размер прибыли и рентабельности влияют две группы факторов: внутренние и внешние.

Внешние факторы - это факторы внешней среды существования предприятия. В большинстве случаев оно само не может на них повлиять, и, поэтому вынуждено приспосабливаться к ним.

К группе внешних факторов относятся:

Уровень развития экономики страны в целом;

Природные (климатические) факторы, транспортные и другие условия, вызывающие дополнительные затраты у одних предприятий и обусловливающие дополнительную прибыль у других;

Меры регулирования деятельности предприятий со стороны государства;

Не предусмотренные планом предприятия изменения цен на сырье, продукцию, материалы, топливо, энергоносители, покупные полуфабрикаты; тарифов на услуги и перевозки; норм амортизационных отчислений; ставок арендной платы; минимальной заработной платы и начислений на нее; ставок налогов и других сборов, выплачиваемых предприятием;

Нарушение поставщиками, финансовыми, банковскими и другими организациями государственной дисциплины по хозяйственным вопросам, затрагивающим интересы предприятия.

Внутренние факторы непосредственно связаны с результатами деятельности предприятия, в основном повлиять на них может само руководство предприятия.

К группе внутренних факторов относятся:

Результаты коммерческой деятельности,

Эффективность заключенных сделок на поставку товаров,

Формы и системы оплаты труда,

Объем и структура товарооборота,

Производительность труда,

Уровень валовых доходов и издержек обращения,

Эффективность основных и оборотных средств,

Размер прочей прибыли,

Нарушения налогового законодательства .

Анализ прибыли производится в несколько этапов. На первом этапе производится анализ динамики прибыли и рентабельности в целом по предприятию и по его подразделениям путем выявления тенденции изменения массы прибыли и рентабельности за исследуемый период. В этих целях исчисляются темпы (базисные и цепные) роста (снижения) анализируемых показателей и сравниваются с динамикой аналогичных показателей конкурентов и со среднегодовой нормой прибыли на вложенный капитал.

На втором этапе оценивается влияние факторов на прибыль и рентабельность.

Прибыль от реализации продукции в целом по предприятию зависит от четырех факторов первого уровня соподчиненности:

Объема реализации продукции;

Ее структуры;

Себестоимости;

Уровня среднереализационных цен.

Объем реализации продукции может оказывать положительное и отрицательное влияние на сумму прибыли. Увеличение объема продаж рентабельной продукции приводит к пропорциональному увеличению прибыли. Если же продукция является убыточной, то при увеличении объема реализации происходит уменьшение суммы прибыли .

Структура товарной продукции может оказывать как положительное, так и отрицательное влияние на сумму прибыли. Если увеличится доля более рентабельных видов продукции в общем объеме ее реализации, то сумма прибыли возрастет, и, наоборот, при увеличении удельного веса низкорентабельной или убыточной продукции общая сумма прибыли уменьшится.

Себестоимость продукции и прибыль находятся в обратно пропорциональной зависимости: снижение себестоимости приводит к соответствующему росту суммы прибыли и наоборот.

Изменение уровня среднереализационных цен и величина прибыли находятся в прямо пропорциональной зависимости: при увеличении уровня цен сумма прибыли возрастает, и наоборот.

Результативность и экономическая целесообразность функционирования предприятия оцениваются не только абсолютными, но и относительными показателями. К последним, в частности, относится система показателей рентабельности.

В широком смысле слова понятие рентабельности означает прибыльность, доходность. Предприятие считается рентабельным, если доходы от реализации продукции (работ, услуг) покрывают издержки производства (обращения) и, кроме того, образуют сумму прибыли, достаточную для нормального функционирования предприятия.

Экономическая сущность рентабельности может быть раскрыта только через характеристику системы показателей. Общий их смысл - определение суммы прибыли с одного рубля вложенного капитала.

Показатели рентабельности характеризуют относительную доходность или прибыльность, измеряемую в процентах к затратам средств или имущества.

Рентабельность продаж показывает, сколько прибыли приходится на рубль проданной продукции. Уменьшение свидетельствует о снижении спроса на продукцию предприятия. Уровень рентабельности продаж определяется отношением прибыли от продажи продукции к сумме выручки от продажи продукции без НДС и акцизов..

Рентабельность всего капитала предприятия показывает эффективность использования всего имущества предприятия. Снижение свидетельствует о падении спроса на продукцию и перенакоплении активов. Рентабельность всего капитала предприятия определяется отношением прибыли отчетного года на стоимость имущества предприятия.

Рентабельность внеоборотных активов отражает эффективность использования внеоборотных активов. Уровень рентабельности внеоборотных активов определяется путем деления прибыли отчетного года на стоимость внеоборотных активов.

Рентабельность собственного капитала показывает эффективность использования собственного капитала. Динамика коэффициента оказывает влияние на уровень котировки акций предприятия. Рентабельность собственного капитала определяется отношением прибыли отчетного года к собственному капиталу предприятия.

Рентабельность перманентного капитала отражает эффективность использования капитала, вложенного в деятельность предприятия (как собственного, так и заемного капиталов). Рентабельность перманентного капитала определяется путем деления прибыли отчетного года на сумму собственного капитала и долгосрочных обязательств.

Для анализа показателей рентабельности, используются следующие источники информации: финансовый план, формы № I и № 2 бухгалтерской отчетности предприятия, учетные регистры.

2. Анализ финансовых результатов хозяйственной деятельности ООО «Ансант»

2.1 Краткая экономическая характеристика предприятия ООО «Ансант»

Торговый центр «Ансант» образован 19 августа 2006г. Торговый центр «Ансант» было акционировано в 2006 г. По состоянию на 01.01.2009 г. численность сотрудников - 19 человек, из них 5 чел. - управленческий персонал. В 2006 году предприятие получило лицензию на торговую и торгово-посредническую деятельность. С этого времени активно занимается коммерческой деятельностью.

Основным видом деятельности ООО «Ансант» является розничная торговля пищевыми продуктами, включая напитки, и табачными изделиями в специализированных магазинах. Целью деятельности ООО «Ансант» является торговля данными продукциями и удовлетворение существующего спроса на нее на рынке и, соответственно, получение прибыли в процессе этой деятельности.

Имущество предприятия составляют финансовые ресурсы и материальные ценности, находящиеся на балансе и являются собственностью общества. Источниками формирования финансовых ресурсов предприятия являются прибыль, амортизационные отчисления, личные средства участников, вложенные в уставный капитал.

Высшим органом управления является Совет учредителей.

Исполнительным органом ООО «Ансант» является директор.

Целями деятельности ООО «Ансант» являются:

Удовлетворение общественных потребностей в его услугах (работе, продукции);

Реализация на основе получения прибыли социально - экономических интересов членов трудового коллектива и собственников предприятия.

2.2 Анализ уровня и динамики финансовых результатов предприятия

Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Чем больше величина прибыли и выше уровень рентабельности, тем эффективнее функционирует предприятие, тем устойчивее его финансовое состояние.

Для проведения анализа и определения «качества прибыли» необходимым источником информации будет служить приказ об учётной политике предприятия на определённый отчётный год. Рассматривая принятую учётную политику, необходимо помнить, что на величину финансового результата будут влиять её основные элементы: способы оценки материалов, отпущенных в производство; амортизации основных средств, порядок создания резервов на оплату очередных отпусков, ремонт оборудования и другие.

Отчёт о прибылях и убытках, пояснительная записка, приказ об учётной политике - это информационные источники для проведения внешнего анализа финансовых результатов деятельности предприятия. Если такой анализ проводится самим хозяйствующим субъектом, то он будет основан на более широкой информационной базе: с привлечением аналитических ведомостей по счетам бухгалтерского учёта, разработочных таблиц, первичных документов.

Анализ прибыли начинается с оценки ее уровня и динамики, как по общей сумме, так и в разрезе составляющих ее элементов. Для оценки уровня и динамики показателей прибыли ООО «Ансант» за 2010-2011гг. составим таблицу 1.

Таблица 1.

Анализ уровня и динамики показателей прибылей и убытков ООО «Ансант» в 2010-2011гг.

Показатели			Отклонение

1.Прибыль\убыток от продаж
2.Проценты к получению
3.Проценты к уплате
4.Доходы от участия в других организациях
5.Прочие операционные
6.Прочие операционные
7.Внереализационные
8.Внереализационные
9.Прибыль\убыток до Налогообложения (п1+п2-п3+п4+п5-п6+п7-п8)
10. Отложенные налоговые активы
11.Отложенные налоговые обязательства
12. Текущий налог на прибыль
13. Чистая прибыль (п9-п10+п11-п12)

По данным таблицы 1. можно сделать вывод, что ООО «Ансант» достигло наилучших результатов в своей деятельности в 2011 году по сравнению с 2010 годом о чём свидетельствует увеличение прибыли до налогообложения на 46% и чистой прибыли на 798 тысяч рублей, или на 46,1%. Такой рост явился результатом увеличения практически всех составляющих показателей прибыли, кроме внереализационных доходов, которые уменьшились на 8 тыс. руб., что соответственно сократило и сумму прибыли.

В большей степени увеличились такие показатели, как прибыль от продаж и проценты к получению. Они же составляют наибольший удельный вес от общей массы прибыли. Кроме того положительное влияние на прибыль оказали увеличение доходов от участия в других организациях и прочие операционные доходы. В результате роста этих показателей прибыль выросла по сравнению с предыдущим годом на 203 тыс.рублей и 282 тыс.рублей соответственно.

В то же время прибыль снизило увеличение операционных расходов на 218 тыс.руб. и уменьшение внереализационных доходов на 8 тыс.руб. В целом отрицательное влияние составило 248 тыс. руб.

Дальнейший анализ должен вскрыть конкретные причины изменения прибыли от продаж продукции по каждому фактору.

2.3 Факторный анализ прибыли от продаж продукции

Главной частью прибыли до налогообложения (бухгалтерской прибыли) является прибыль от основной (обычной) деятельности, которую подвергают особому анализу. При анализе прибыли от продаж определяют не только динамику изменения показателей, но и влияние факторов.

Анализ прибыли от продаж начинается с исследования ее динамики и структуры, как по общей сумме, так и в разрезе составляющих ее элементов. Для оценки уровня динамики показателей прибыли от продаж ООО «Ансант» составим таблицу 2.

Таблица 2

Анализ прибыли от продаж продукции ООО «Ансант» в 2010-2011гг.

Показатели			Отклонение

1. Выручка от продаж
2. Себестоимость продаж
3. Коммерческие расходы
4. Управленческие расходы
5.Прибыль от продаж (п1-п2-п3-п4)

Данные таблицы свидетельствуют, что рост прибыли от продажи продукции в 2011г. по сравнению с 2010 годом увеличился на 540 тыс. руб. Это обусловлено ростом выручки от продаж на 4140 тыс. руб. или на 36,5 %. Вместе с тем увеличились и все виды затрат: себестоимость продаж увеличилась на 33,8%, коммерческие расходы на 85%, управленческие расходы на 30,1%. Увеличение затрат может быть обусловлено ростом объёма продаж, т.е. это увеличение объективно.

Дальнейшее исследование прибыли от продаж состоит в расчёте факторов, влияющих на её объём. Для этого необходимо оценить изменения:

Отпускных цен на продукцию;

Объёма продаж продукции;

В структуре проданной продукции;

Себестоимости проданной продукции;

Расчёт влияния этих факторов на сумму прибыли приведен в таблице 3.

Таблица 3.

Факторный анализ прибыли от продаж продукции ООО «Ансант»в 2010-2011гг. (тыс.руб.)

Условные обозначения:

Q0 - количество проданной продукции в предыдущем периоде

Q1 - количество проданной продукции в отчётном периоде;

P0 - цена единицы проданной продукции в предыдущем периоде;

P1 - цена проданной продукции в отчётном периоде;

С0 - себестоимость проданной продукции в предыдущем периоде;

С1 - себестоимость проданной продукции в отчётном периоде;

П0 - прибыль от продажи продукции в предыдущем периоде;

П1,0 - прибыль от продажи продукции отчётного периода в ценах и себестоимости предыдущего периода;

П1 - прибыль от продажи продукции в отчётном периоде.

Используя данные таблицы 3, определим влияние на прибыль от продаж основных факторов.

Объектом анализа является изменение прибыли.

Объект анализа = П1-П0

В нашем случае он составил 540 тыс. руб.

1. Влияние изменения объёма продаж. Для определения влияния данного фактора необходимо процент изменения объёма продаж по сравнению с предыдущим годом умножить на сумму прибыли от продаж в предыдущем периоде:

ДП(q) = П0*(q1p0/q0p0-1)

За счёт увеличения объёма продаж на 1530 (12 870-11340) тысяч рублей прибыль в отчётном периоде возросла на 259 тысяч рублей.

Расчёт по данным таблицы 3. выглядит следующим образом:

ДП(q)=1917*(12870/11340-1)=259

2. Влияние изменения себестоимости продаж определим, сравнив себестоимость отчётного периода и продажи отчётного периода в себестоимости предыдущего периода. За счёт увеличения себестоимости продаж на 2403(13023-10620) тысяч рублей прибыль уменьшилась на эту же сумму. Формализованный вид расчёта:

ДП (с) =q1c1-q1Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

3. Влияние изменения оптовых цен на продукцию определим путём сравнения выручки от продаж за отчётный период и продажи отчётного периода в ценах предыдущего периода. Разница между ними в 2610 тысяч рублей (15480-12870) свидетельствует об изменении прибыли за счёт оптовых цен на продукцию.

ДП(р)=q1p1-q1p0

4. Изменения в структуре проданной продукции. Влияние этого фактора определим с помощью следующего расчёта:

ДП= П1,0 - П0*q1p0/q0p0

По данным таблицы 3 это выглядит так:

ДП=2250-1917*12870/11340=74

Следовательно, сдвиги в структуре продаж увеличили сумму прибыли в 2011 году на 74тысячи по сравнению с 2010 годом.

Кроме вышеназванных факторов исследуются случаи нарушения хозяйственной дисциплины: экономия, образовавшаяся вследствие нарушения стандартов и технических условий, невыполнения плановых мероприятий по охране труда, технике безопасности, изменение цен на материалы и тарифы на услуги (электроэнергию, водоснабжение, перевозки и т.п.) и др.

Как видно из проведённого анализа, наибольшие влияния на отклонение прибыли оказали ценовые факторы. За счёт их увеличения прибыль возросла на 2610 тысячи рублей. Вследствие роста объёма продаж получено 259 тысяч рублей дополнительной прибыли. Увеличение себестоимости продукции снизило предполагаемую прибыль на 2403 тысяч рублей. Сдвиги в структуре продаж продукции в свою очередь увеличили прибыль на 74 тысячи рублей.

Таким образом, совокупное влияние факторов составило +540 тысяч рублей (259-2403+2610+74).

Подобный анализ доступен только внутренним пользователям, поскольку предполагает использование ресурсов синтетического и аналитического учёта.

Для проведения факторного анализа прибыли от продаж внешними пользователями на основе показателей финансовой отчётности, может быть использована методика, которая проводится с учётом индекса инфляции.

2 .4 Анализ уровня рентабельности

В широком смысле слова понятие рентабельность означает прибыльность или доходность. Предприятие считается рентабельным, если результаты от продажи продукции покрывают издержки производства и образуют сумму прибыли достаточную для нормального функционирования предприятия.

Экономическая сущность рентабельности может быть раскрыта через характеристику системы показателей. Общий их смысл - определение прибыли с одного рубля вложенного в капитал. Так как это относительные показатели, то они практически не подвержены влиянию инфляции.

Рассмотрим методику анализа показателей рентабельности на примере анализа общей рентабельности.

Общую рентабельность предприятия можно представить как произведение двух показателей: прибыли на рубль продаж (рентабельности реализованной продукции) и объема продаж продукции на рубль стоимости активов предприятия (фондоотдачи всех фондов (активов) предприятия) .

Таблица 4.

Анализ общей рентабельности ООО «Ансант» в 2010-2011гг.

(тыс. руб.)

Показатели
1. Прибыль от продаж
2. Выручка от продаж
3. Стоимость основных пром. фондов
4. Стоимость оборотных активов
5.Общая рентабельность предприятия
6. Рентабельность продаж
7. Фондоёмкость
8. Коэффициент закрепления оборотных активов
9. Фондоотдача

Объект анализа в нашем случае равен 0,006. Он определяется как разность между общей рентабельностью отчётного периода и предыдущего.

Согласно выведенной формуле изменение общей рентабельности предприятия обусловлено воздействием влияния двух факторов:

Изменение рентабельности продаж (Рент.П)

Изменение фондоотдачи (Ф)

Рассчитаем влияние вышеназванных факторов методом абсолютных разниц:

Дельта Рент.(Ф)=(Ф1-Ф0)*Рент.П0

Дельта Рент.(Рент.П)=(Рент.П1-Рент.П0)*Ф1

Проведенные расчёты позволяют сделать вывод о том, что уровень рентабельности предприятия ООО «Ансант» возрос на 0,006 пункта вследствие влияния двух факторов: изменения рентабельности продаж и изменения фондоотдачи.

При этом первый фактор снизил возможный уровень рентабельности, а второй способствовал её увеличению. Так рентабельность продаж в 2011 году составила 14,3%, а в 2010году 15,2%. Это привело к снижению общей рентабельности на 0,012 пункта, то есть произошло снижение прибыли на каждый рубль проданной продукции на одну копейку. В то же время несколько повысилась эффективность использования фондов, о чём свидетельствует показатель фондоотдачи. В 2011 году фондоотдача оказалась выше, чем в 2010 году на 0,122 пункта. Это позволило предприятию повысить общий уровень рентабельности на 1,8 %. Таким образом, на предприятии ООО «Ансант» несмотря на увеличение стоимости промышленно-производственных основных фондов и оборотных активов они использовались эффективно. Так темпы роста объёма продаж превышают темпы роста стоимости фондов, это обеспечило рост уровня общей рентабельности предприятия, но в то же время в 2011 году сумма прибыли увеличилась на 540 тыс. руб. и этого будет недостаточно, чтобы обеспечить увеличение рентабельности продаж. Другими словами темп роста прибыли от продажи ниже темпа роста объёма продаж.

Заключение

Функционирование предприятия независимо от видов деятельности и форм собственности в условиях рынка определяется его способностью приносить достаточный доход или прибыль. Прибыль предприятия характеризует эффективность его деятельности. Получение прибыли является непосредственной целью хозяйствующего субъекта в условиях рынка, так как она является основным источником финансовых ресурсов предприятия, обеспечивающим его стабильность и развитие.

Для проведения анализа данной работы была рассмотрена деятельность ООО «Ансант» за 2010- 2011 года.

Таким образом, обобщая результаты анализа финансовых результатов исследуемого предприятия можно сделать следующие выводы:

Прибыль до налогообложения увеличилась на 1176 тыс. руб. или на 46%, общая рентабельность возросла на 0,6%.

Прибыль от продаж увеличилась на 540 тыс.руб, чистая прибыль так же возросла на 798 тысяч рублей, или на 46,1%.

Прибыль до налогообложения увеличилась на 1176 тыс. руб. Такой рост явился результатом увеличения практически всех составляющих показателей прибыли, кроме внереализационных доходов. В большей степени увеличились такие показатели, как прибыль от продаж и проценты к получению. Кроме того положительное влияние на прибыль оказали увеличение доходов от участия в других организациях и прочие операционные доходы. В результате роста этих показателей прибыль выросла по сравнению с предыдущим годом на 203 тыс.рублей и 282 тыс.рублей соответственно. В то же время прибыль снизило увеличение операционных расходов на 218 тыс.руб., внереализационных расходов на 22 тыс.руб. и уменьшение внереализационных доходов на 8 тыс.руб. В целом отрицательное влияние составило 248 тыс. руб.

Рост прибыли от продажи продукции в 2011г. по сравнению с 2010 годом увеличился на 540 тыс. руб. Это обусловлено ростом выручки от продаж на 4140 тыс. руб. или на 36,5 %. Вместе с тем увеличились и все виды затрат: себестоимость продаж увеличилась на 33,8%, коммерческие расходы на 85%, управленческие расходы на 30,1%. Увеличение затрат может быть обусловлено ростом объёма продаж, т.е. это увеличение объективно.

Рост уровня рентабельности предприятия произошел вследствие влияния двух факторов: изменения рентабельности продаж и изменения фондоотдачи. При этом первый фактор снизил возможный уровень рентабельности, а второй способствовал её увеличению. Так рентабельность продаж в 2011году по сравнению с 2010 годом понизилась на 0,9%, что привело к снижению общей рентабельности на 1,2%. В то же время несколько повысилась эффективность использования фондов, о чём свидетельствует рост показателя фондоотдачи на 0,122 пункта. Это позволило предприятию повысить общий уровень рентабельности на 1,8 %. Таким образом, на предприятии ООО «Ансант» несмотря на увеличение стоимости промышленно-производственных основных фондов и оборотных активов они использовались эффективно. Так темпы роста объёма продаж превышают темпы роста стоимости фондов, это обеспечило рост уровня общей рентабельности предприятия, но в то же время в 2011 году сумма прибыли увеличилась на 540 тыс. руб. и этого будет недостаточно, чтобы обеспечить увеличение рентабельности продаж. Другими словами темп роста прибыли от продажи ниже темпа роста объёма продаж.

Анализ абсолютных показателей показал, что ООО «Ансант» добился высоких финансовых результатов в хозяйственной деятельности, по сравнению с 2010 годом. В 2011 году по сравнению с 2010 годом чистая прибыль увеличилась на 798 тыс. руб. Анализ структуры прибыли свидетельствует о том, что основную ее часть составляет прибыль от продаж. Это свидетельствует об относительном увеличении затрат на производство продукции. Увеличение себестоимости связано с удорожанием товаров, а также ростом объема продаж.

Чтобы оставаться успешным конкурентом на рынке ООО «Ансат» необходима самостоятельная финансовая стратегия, составной частью формирования которой является стратегический анализ.

Цели текущего и стратегического маркетинга ООО «Ансат» должны состоять в следующем: изучение рынков сбыта готовой продукции и перспектив их развития; привлечение потребителей путем их обслуживания с использованием системы скидок; исследование и обоснование уровня цен на каждый вид товаров и тенденций их изменения; прогнозирование сбалансированности спроса и потребления. Выбирая политику ценообразования необходимо, чтобы она напрямую зависела от стратегии компании на далекую и ближайшую перспективу.

Таким образом, анализ рыночной позиции предприятия, выявление наиболее существенных факторов, формирующих его сбытовую среду, должно являться не только составной частью плана реализации, но и необходимым этапом стратегического анализа доходов ООО «Ансат», позволяющим сделать объективный, обоснованный и прозрачный прогноз деятельности предприятия в целом и его доходов.

Список использованной литературы

1. Налоговый кодекс Российской Федерации: части первая и вторая. - М.: Юрайт - Издат., 2011. - 612 с.;

2. Приказ Минфина РФ от 06.05.1999 №32н (ред. от 08.11.2010) «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Доходы организации» ПБУ 9/99» (Зарегистрировано в Минюсте РФ 31.05.1999 №1791) (с изм. и доп., вступающими в силу с 01.01.2011)

3. Приказ Минфина РФ от 06.05.1999 №33н (ред. от 08.11.2010) «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Расходы организации» ПБУ 10/99» (Зарегистрировано в Минюсте РФ 31.05.1999 №1790) (с изм. и доп., вступающими в силу с 01.01.2011)

4.Литовченко В.П. Финансовый анализ: Учеб. Пособие / В.П. Литовченко -2-е изд.- М.: Издательство - торговая корпорация «Дашков и К»,2012.-216 с.

5. Никитина, Н. Антикризисное финансовое управление предприятия: исследование факторов внутренней и внешней среды / Н. Никитина // Проблемы управления. - 2007.- №7. - С. 91-101.

6. Полисюк Г.Б. Анализ финансового результата деятельности ОАО «Партнер-проект» / Г.Б. Полисюк // Экономический анализ. - 2008. - №21. - С. 17-23.

7. Протасов, В.Ф. Анализ деятельности предприятия (фирмы): производство, экономика, финансы, инвестиции, маркетинг. - М.: «Финансы и статистика», 2006 - 536 с.: ил.

8. Толпегина, О.А. Анализ прибыли: теория и практика исследования / О.А. Толпегина // Экономический анализ. - 2009.- №2. - С. 35-44.

9.Анализ и диагностика финансово - хозяйственной деятельности предприятия / Табурчак П.П., Викуленко А.Е.: Учебное пособие для вузов - Спб.: ХимИздат, 2009. - 256 с.;

10.Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. Учебник. М.: Финансы и статистика. 2009. - 536 с.;

11. Банк, В.Р. Финансовый анализ: Учеб. пособие / В.Р. Банк, С.В. Банк, А.В. Тараскина - М.: ТК Велби, Проспект, 2008. - 344 с.;

12. Басовский Л.Е. Финансовый менеджмент. М.: ИНФРА-М, 2009. - 240 с.

13. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности. - М.: ДИС, 2010. - 356 с.;

14. Горячев, А.А. Финансовые результаты работы организации по промышленным видам экономической деятельности в 2005 году / А.А. Горячев // Банковское дело. - 2008. - №3. - С. 23-30.

Размещено на Allbest.ru

Подобные документы

Экономическая сущность и основы анализа финансовых результатов. Анализ и оценка финансовых результатов деятельности предприятия. Анализ прибыли до налогообложения и от продаж, рентабельности. Пути улучшения финансовых результатов деятельности предприятия.

курсовая работа , добавлен 06.06.2011

Организационно–экономическая характеристика ОАО ПО "Красноярский завод комбайнов". Анализ финансовых результатов деятельности предприятия, состава и динамики прибыли предприятия, финансовых результатов от реализации продукции, показателей рентабельности.

курсовая работа , добавлен 24.11.2008

Экономическая суть финансовых результатов деятельности предприятия. Методы анализа формирования и распределения прибыли. Анализ динамики и структуры прибыли предприятия. Оценка рентабельности деятельности хозяйствующего субъекта. Резервы роста прибыли.

курсовая работа , добавлен 13.12.2015

Характеристика методик анализа отчетности о прибылях и убытках. Состав и структура доходов и расходов. Оценка уровня рентабельности продаж и затрат; прибыли, ее динамики и факторов формирования. Способы улучшения финансовых результатов предприятия.

курсовая работа , добавлен 24.11.2014

Экономическая сущность финансовых результатов. Особенности зарубежного опыта анализа прибыли и рентабельности. Организационно-экономическая характеристика ЗАО "Атлант" БСЗ. Оценка динамики и структуры прибыли предприятия. Факторы снижения себестоимости.

курсовая работа , добавлен 31.08.2015

Задачи анализа финансовых результатов деятельности предприятия. Методика факторного анализа прибыли от реализации продукции в целом и отдельных ее видов. Анализ финансовых результатов деятельности, состава и динамики прибыли ОАО Гостиница "Венец".

курсовая работа , добавлен 03.12.2010

Сущность и формирование финансовых результатов деятельности предприятия. Нормативно-правовое регулирование, анализ и оценка прибыли и рентабельности. Мероприятия по оптимизации финансовых результатов деятельности предприятия, резервы увеличения прибыли.

дипломная работа , добавлен 03.10.2010

Анализ состава и динамики балансовой прибыли. Анализ финансовых результатов от обычных видов деятельности. Анализ уровня среднереализационных цен. Анализ финансовых результатов от прочих видов деятельности. Анализ рентабельности продукции.

контрольная работа , добавлен 12.09.2006

Состав доходов и расходов как экономическая база формирования финансовых результатов. Понятие и виды доходов и расходов организации. Анализ уровня и динамики финансовых результатов по данным отчета о прибылях и убытках. Анализ рентабельности предприятия.

курсовая работа , добавлен 04.07.2011

Экономическое содержание и значение прибыли. Методы регулирования финансовых результатов. Пути увеличения прибыли на предприятии. Анализ финансовых результатов деятельности предприятия. Факторный анализ прибыли от реализации продукции.

Филиал Московского Психолого-социального института

Курсовая работа

дисциплина: Экономический анализ

тема: «Анализ финансовых результатов деятельности предприятия (на примере ООО «Строй Мастер»)

выполнила:

студентка IV курса

специальность: финансы и кредит

группа 22Э

Купутдинова Гузель

Проверил:

ВВЕДЕНИЕ 3

1.ТЕОРИТИЧЕСКИЕ ВОПРОСЫ АНАЛИЗА ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ

1.1 Роль, задачи и цели анализа финансовых результатов 5

1.2. Методика анализа прибыли. Факторы ее формирования 7

1.3. Методика анализ рентабельности деятельности предприятия 13

2. Анализ ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ НА ООО «СТРОЙ мАСТЕР»

2.1. Общая характеристика предприятия 15

2.2. Анализ состава и динамики прибыли 17

2.3. Анализ прибыли от производства и реализации продукции 19

2.4. Анализ рентабельности деятельности предприятия 26

3. РЕЗЕРВЫ УВЕЛИЧЕНИЯ ПРИБЫЛИ И РЕНТАБЕЛЬНОСТИ

ПРЕДПРИЯТИЯ 32

ЗАКЛЮЧЕНИЕ 36

СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ 39

ВВЕДЕНИЕ

В данной работе нам предстоит по возможности наиболее подробно рассмотреть тему «Анализ финансовых результатов на предприятии». На мой взгляд, данная тема является очень интересной для изучения и актуальной. Ввиду того, что современная экономическая жизнь предприятий крайне сложна, и на такие важные показатели, как прибыль и рентабельность, влияет (прямо или косвенно) очень большое число различных факторов. Причем если влияние одних факторов буквально «лежит на поверхности» и видно даже неспециалистам, то влияние многих других не так очевидно и грамотно оценить их влияние может только тот человек, который в совершенстве владеет методикой экономического анализа.

Одним из важнейших условий успешного управления финансами предприятия является анализ его финансового состояния. Следует отметить, что прибыль выступает в данном случае в качестве того изначального момента, от которого отталкивается любое руководство при принятии решения о той или иной форме (структуре) экономического анализа на своем предприятии, определяя тем самым значение, которое он будет играть в жизни предприятия.

Значимость таких важнейших показателей, как прибыль и рентабельность предприятия трудно переоценить, ведь именно прибыль есть конечный финансовый результат деятельности предприятия, служащий источником пополнения финансовых ресурсов предприятия.

Анализ прибыли и рентабельности предприятия позволяет выявить большое число тенденций развития, призван указать руководству предприятия пути дальнейшего успешного развития, указывает на ошибки в хозяйственной деятельности, а также выявить резервы роста прибыли, что, в конечном счете, позволяет предприятию более успешно осуществлять свою деятельность.

Анализ проводился с использованием методики факторного анализа. Объектом исследования является предприятие «Строй Мастер». В свою очередь процесс формирования финансовых результатов предприятия будет являться предметом анализа.

Целью написания данной работы является выявление резервов увеличения прибыли и рентабельности на основе анализа финансовых результатов деятельности предприятия и предложение мероприятий, направленных на улучшение финансово-хозяйственной деятельности и, соответственно, финансовых результатов.

Для достижения поставленной цели необходимо решение следующих задач:

Рассмотреть теоретические аспекты анализа финансовых результатов деятельности предприятия, а именно, изложить задачи, последовательность и методику анализа;

Показать применение изложенной методики на практике, а именно, рассмотреть на примере деятельности производственного предприятия ООО "Строй Мастер". Проанализировать формирование, динамику и выполнение плана прибыли, рассчитать показатели рентабельности, провести факторный анализ прибыли и рентабельности.

На основе проведенного анализа выявить существующие резервы увеличения прибыли и рентабельности, разработать и предложить комплекс мероприятий, направленных на использование выявленных резервов.

Основными источниками информации для проведения анализа финансовых результатов деятельности рассматриваемого предприятия являются документы финансовой отчетности: форма №1 "Бухгалтерский баланс", форма №2 "Отчет о прибылях и убытках", форма №5 "Приложение к бухгалтерскому балансу", данные аналитического бухгалтерского учета, опрос специалистов ООО " Строй Мастер "; Налоговый и Гражданский кодексы; труды отечественных специалистов.

Структурно курсовая работа состоит из введения, двух частей, заключения и списка использованной литературы.

1.ТЕОРИТИЧЕСКИЕ ВОПРОСЫ АНАЛИЗА ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ

Роль , задачи и цели анализа финансовых результатов

Сегодняшняя ситуация в экономике требует от предприятий повышения эффективности производства, конкурентоспособности продукции и услуг на основе внедрения достижений научно-технического прогресса, эффективных форм хозяйствования и управления производством, преодоления бесхозяйственности, активизации предпринимательства, инициативы и т.д.

Важная роль в реализации этой задачи отводится анализу хозяйственной деятельности предприятий. С его помощью вырабатывается стратегия и тактика развития предприятия, обосновываются планы и управленческие решения, осуществляется контроль за их выполнением, выявляются резервы повышения эффективности производства, оцениваются результаты деятельности предприятия, его подразделений и работников. Квалифицированный экономист, финансист, бухгалтер, аудитор должен хорошо знать не только общие закономерности и тенденции развития экономики, но и тонко понимать проявления общих, специфичных и частных экономических законов в практике своего предприятия, своевременно замечать тенденции и возможности повышения эффективности производства. Он должен владеть современными методами экономических исследований, методикой системного, комплексного экономического анализа, мастерством точного, своевременного, всестороннего анализа результатов хозяйственной деятельности.

Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности.

Конечным финансовым результатом хозяйственной деятельности предприятия является прибыль.

экономического показателя, характеризующего финансовые результаты хозяйственной деятельности предприятия;

стимулирующей функции, проявляющейся в процессе ее распределения и использования;

одного из основных источников формирования финансовых ресурсов предприятия 1 .

Прибыль - основной источник финансирования прироста оборотных средств, обновления и расширения производства, социального развития предприятия, а также важнейший источник формирования доходной части бюджетов разных уровней.

Получение прибыли является основной целью деятельности любого хозяйственного субъекта. С одной стороны, прибыль является показателем эффективности деятельности предприятия, т.к. она зависит в основном от качества работы предприятия, повышает экономическую заинтересованность его работников в наиболее эффективном использовании ресурсов, т.к. прибыль - основной источник производственного и социального развития предприятия. С другой стороны, она служит важнейшим источником формирования государственного бюджета. Таким образом, в росте сумм прибыли заинтересованы как предприятие, так и государство.

Рентабельность - один из основных стоимостных качественных показателей эффективности деятельности предприятия, характеризующий уровень отдачи затрат и степень использования средств в процессе производства и реализации продукции (работ, услуг). Показатели рентабельности выражаются в коэффициентах или процентах и отражают долю прибыли с каждой денежной единицы затрат. Таким образом, более полно, чем прибыль характеризуют окончательные результаты хозяйствования, т.к. их величина показывает соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами.

Величина прибыли и уровень рентабельности зависят от производственной, сбытовой и коммерческой деятельности предприятия, т.е. эти показатели характеризуют все стороны хозяйствования.

Анализ финансовых результатов организации – это исследование полученной ей прибыли или убытка как в абсолютной величине, так и коэффициентов относительно других финансовых показателей организации 6 .

Основная цель финансового анализа это - получение небольшого числа ключевых параметров, дающих объективную и точную картину финансового состояния предприятия, его прибылей и убытков, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами. При этом аналитика и менеджера может интересовать как текущее финансовое состояние предприятия, так и его проекция на ближайшую или более отдаленную перспективу, т.е. ожидаемые параметры финансового состояния.

Цели анализа достигаются в результате решения определенного взаимосвязанного набора аналитических задач. Аналитическая задача представляет собой конкретизацию целей анализа с учетом организационных, информационных, технических и методических возможностей проведения анализа.

Оценка финансовой деятельности предприятия осуществляется на основе бухгалтерской отчетности.

Основной принцип аналитического чтения финансовых отчетов - это дедуктивный метод, т.е. от общего к частному. Но он должен применяться многократно. В ходе такого анализа как бы воспроизводится историческая и логическая последовательность хозяйственных факторов и событий, направленность и сила влияния их на результаты деятельности.

Практика финансового анализа выработала основные правила чтения финансовых отчетов.

Среди них можно выделить 6 основных методов:

горизонтальный анализ - сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом;

вертикальный анализ - определение структуры итоговых финансовых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результат в целом;

трендовый анализ - сравнение каждой позиции отчетности с рядом предшествующих периодов и определение тренда, т.е. основной тенденции динамики показателя, очищенной от случайных влияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов. С помощью тренда формируют возможные значения показателей в будущем, а следовательно, ведется перспективный прогнозный анализ;

анализ относительных показателей - расчет отношений между отдельными позициями отчета или позициями разных форм отчетности, определение взаимосвязей показателей;

сравнительный анализ - это как внутрихозяйственный анализ сводных показателей отчетности по отдельным показателям фирмы, дочерних фирм, подразделений, так и межхозяйственных анализ показателей данной фирмы с показателями конкурентов, со среднеотраслевыми и средними хозяйственными данными;

факторный анализ - анализ влияния отдельных факторов на результативный показатель с помощью детерминированных или стохастических приемов исследования. Причем факторный анализ может быть как прямым, когда результативный показатель дробят на составные части, так и обратным (синтез), когда его отдельные элементы соединяют в общий результативный показатель.

Финансовый анализ является частью общего, полного анализа хозяйственной деятельности, который состоит из двух тесно взаимосвязанных разделов: финансового анализа и производственного управленческого анализа.

Финансовый анализ подразделяется на внешний и внутренний. Особенностями внешнего финансового анализа являются:

множественность субъектов анализа, пользователей информации о деятельности предприятия;

разнообразие целей и интересов субъектов анализа;

наличие типовых методик анализа, стандартов учета и отчетности;

ориентация анализа только на публичную, внешнюю отчетность предприятия;

ограниченность задач анализа как следствие предыдущего фактора;

максимальная открытость результатов анализа для пользователей информации о деятельности предприятия.

Финансовый анализ, основывающийся на данных только бухгалтерской отчетности, приобретает характер внешнего анализа, проводимого за пределами предприятия его заинтересованными контрагентами, собственниками или государственными органами. Этот анализ не позволяет раскрыть всех секретов успеха фирмы.

анализ абсолютных показателей прибыли;

анализ относительных показателей рентабельности;

анализ финансового состояния, рыночной устойчивости, ликвидности баланса, платежеспособности предприятия;

анализ эффективности использования заёмного капитала;

экономическая диагностика финансового состояния предприятия и рейтинговая оценка эмитентов.

Основное содержание внутрихозяйственного финансового анализа может быть дополнено и другими аспектами, имеющими значение для оптимизации управления, например такими, как анализ эффективности авансирования капитала, анализ взаимосвязи издержек, оборота и прибыли. В системе внутрихозяйственного управленческого анализа есть возможность углубления финансового анализа за счет привлечения данных управленческого производственного учета, иными словами, имеется возможность проведения комплексного экономического анализа и оценки эффективности хозяйственной деятельности.

Особенностями управленческого анализа являются:

ориентация результатов анализа на своё руководство;

использование всех источников информации для анализа;

отсутствие регламентации анализа со стороны;

комплектность анализа, изучение всех сторон деятельности предприятия;

интеграция учета, анализа, планирования и принятия решения;

максимальная закрытость результатов анализа в целях сохранения коммерческой тайны.

Основной вид товара – непродовольственные и продовольственные продукты.

Чтобы произвести анализ необходимо оценить уровень и динамику. Для оценки уровня и динамики показателей построим таблицу 2.4.

Таблица 2.4 - Анализ уровня и динамики показателей 2013-2014 гг.

По данным таблицы 2.4. вывод следующий: магазин «Магнит» достиг наилучших результатов в своей деятельности в 2014 году по сравнению с 2013 годом, чистая прибыль на 377 000 тысяч рублей.

Основными задачами анализа финансовых результатов являются:

Изучение структуры прибыли по видам финансовых результатов;

Определение влияния различных факторов на сумму прибыли и уровень рентабельности;

Изучение распределения и использования прибыли предприятия;

Анализ относительных показателей прибыльности (анализ порога рентабельности);

Определение возможных резервов увеличения прибыли и рентабельности, а также путей их мобилизации.

На размер прибыли и рентабельности влияют две группы факторов: внутренние и внешние.

К группе внешних факторов относятся:

Уровень развития экономики страны в целом;

Меры регулирования деятельности предприятий со стороны государства;

К группе внутренних факторов относятся:

Результаты коммерческой деятельности,

Эффективность заключенных сделок на поставку товаров,

Формы и системы оплаты труда,

Объем и структура товарооборота,

Производительность труда,

Уровень валовых доходов и издержек обращения,

Эффективность основных и оборотных средств,

Размер прочей прибыли,

Нарушения налогового законодательства .

На втором этапе оценивается влияние факторов на прибыль и рентабельность.

Объема реализации продукции;

Ее структуры;

Себестоимости;

Уровня среднереализационных цен.

АНАЛИЗ ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ ПРЕДПРИЯТИЯ (НА ПРИМЕРЕ ООО «КОНСЕРВПРОД»)

Б. А. ШОГЕНОВ,

доктор экономических наук, профессор, заведующий кафедрой экономического анализа и аудита E-mail: [email protected]

Ф. Е. КАРАЕВА,

кандидат экономических наук, доцент кафедры экономического анализа и аудита E-mail:[email protected] Кабардино-Балкарская государственная сельскохозяйственная академия им. В. М. Кокова

На примере ООО «Консервпрод» анализируется прибыль как конечный финансовый результат деятельности субъекта хозяйствования. В качестве факторной модели исследуется влияние четырех основных факторов: объема реализации, структуры, цены и себестоимости. Показатели рентабельности рассматриваются как результат экономической эффективности деятельности предприятия.

Ключевые слова: баланс, прибыль, реализация, себестоимость, факторная модель, рентабельность.

Финансовый результат - комплексный показатель анализа и оценки эффективной или неэффективной деятельности хозяйствующего субъекта на определенных стадиях его формирования. Цель функционирования - извлечение прибыли для ее капитализации, развития бизнеса, обогащения собственников, акционеров и работников и т. д. В более обобщенном виде финансовый результат можно рассматривать как превышение (снижение) стоимости произведенной продукции над затратами на ее производство; превышение стоимости реализованной продукции

над полными ее затратами; превышение чистой (нераспределенной прибыли) над понесенными убытками, что в конечном итоге является финансово-экономической базой приращения собственного капитала организации. Кроме того, положительный финансовый результат свидетельствует также об эффективном и целесообразном использовании средств организации (основного и оборотного капитала).

1) по видам хозяйственной деятельности различают прибыль от основной (операционной) деятельности, прибыль от инвестиционной деятельности и прибыль от финансовой деятельности;

2) по составу включаемых элементов различают маржинальную (валовую) прибыль, общий финансовый результат отчетного периода до выплаты процентов и налогов (брутто-прибыль), прибыль до налогообложения, чистую прибыль;

3) в зависимости от характера деятельности предприятия выделяют прибыль от обычной де-

ятельности и прибыль от чрезвычайных ситуаций, необычныхдля данного предприятия;

4) по характеру налогообложения различают налогооблагаемую и необлагаемую прибыль в соответствии с налоговым законодательством;

5) по степени учета инфляционного фактора различают номинальную прибыль и реальную прибыль, скорректированную на темп инфляции в отчетном периоде;

6) по экономическому содержанию прибыль делится на бухгалтерскую и экономическую. Бухгалтерская прибыль определяется как разность между доходами и текущими явными затратами, отраженными в системе бухгалтерских счетов. Экономическая прибыль отличается от бухгалтерской тем, что при расчете ее величины учитывают не только явные затраты, но и неявные, не отражаемые в бухгалтерском учете (например, затраты на содержание основных средств, принадлежащих владельцу фирмы);

7) по характеру использования чистая прибыль подразделяется на капитализированную (нераспределенную) и потребляемую.

Проанализируем состав балансовой прибыли перерабатывающего предприятия пищевой промышленности ООО «Консервпрод» (г. Нальчик) за 2005-2007 гг. (табл. 1).

За рассматриваемый период динамика убытка имеет тенденцию к повышению. Убыток увеличился на 7 360 тыс. руб. Причем повышается убыточность почти по всем показателям. Только в 2005 г. предприятие имело прибыль в размере 692тыс. руб. по прочей реализации.

Особое внимание в ходе анализа и оценки динамики финансовых результатов следует обратить на наиболее значимую часть и существенную статью их формирования - прибыль (убыток) от продажи товаров, продукции, выполненных работ и оказанных услуг как важнейшую составляющую экономической и балансовой (чистой) прибыли и зачастую по своему объему превышающую ее.

Таблица 1

Анализ состава балансовой прибыли предприятия в 2005-2007гг.,тыс. руб.

Показатель 2005 2006 2007

Балансовая прибыль (убыток) -5 062 -5 360 -12 422

Прибыль от реализации -4 412 -5 474 -7 002

продукции

Прибыль (убыток) от прочей - 692 -5420

реализации

Внереализационные -650 -578 -

финансовые результаты

Прибыль до налогообложения и чистая прибыль формируются преимущественно из прибыли от продаж и тех объективных и субъективных факторов, которые воздействуют на изменение ее величины. Поэтому рекомендуется проводить анализ прибыли от реализации продукции в отчетном году по сравнению с предыдущим, учитывая ее изменение под воздействием факторов, оказавших либо положительное, либо отрицательное влияние.

Финансовый результат от реализации продукции зависит от четырех факторов первого порядка: объема реализации продукции, ее структуры, себестоимости и уровня среднереализационныхцен. Эти же факторы являются факторами второго порядка по отношению к балансовой прибыли. В свою очередь на каждый из перечисленных факторов оказывают влияние изменения соответствующих факторов второго порядка. Например, объем продаж продукции зависит от изменения переходящих остатков готовой продукции, выпуска товарной продукции, наличия неоплаченной отгруженной продукции.

Для определения влияния факторов на величину прибыли от реализации продукции проведем факторный анализ. В расчетах будем использовать только основные виды продукции предприятия, характеризующиеся значительными объемами производства.

Себестоимость продукции и прибыль предприятия находятся в обратно пропорциональной зависимости: снижение себестоимости приводит к соответствующему росту прибыли, и наоборот. Изменение уровня среднереализационных цен и величина прибыли находятся в прямо пропорциональной зависимости: при увеличении уровня цен сумма прибыли возрастает, и наоборот. Расчет влияния этих факторов на сумму прибыли можно определить способом цепной подстановки, используя данные табл. 2. Сначала нужно найти сумму прибыли при фактическом объеме продаж и базовой величине остальных факторов. Для этого следует рассчитать индекс реализации продукции (/), а затем базовую сумму прибыли скорректировать на его уровень. Индекс объема продаж рассчитывают сопоставлением фактического объема реализации с базовым в натуральном, условно-натуральном или стоимостном выражении.

На предприятии индекс объема продаж составляет величину:

/рп = 2 УРПХ/Ъ ¥РП0 = 9 241/13 017 = 0,71.

Если бы не изменилась величина остальных факторов, сумма убытка должна была снизиться и составить - 3 887тыс. руб. (-5 474 0,71). Затем

Таблица 2

Исходные данные для факторного анализа прибыли от реализации продукции, тыс. руб.

Выручка от реали- 13017 10 978 9 241

зации (без НДС,

акциза и других

отчислении от

Полная себестои- 18 491 17 542 16 243

мость реализован-

ной продукции

Прибыль от реали- -5 474 -6 564 -7 002

зации продукции

следует определить сумму при фактическом объеме и структуре реализованной продукции, но при базовом уровне себестоимости и уровне цен. Для этого необходимо из условной выручки вычесть условную сумму затрат:

10 978 - 17 512 = - 6 564тыс. руб. Нужно подсчитать также, сколько прибыли (убытка) предприятие могло бы получить при фактическом объеме реализации, структуре и ценах, но при базовом уровне себестоимости продукции. Для этого из фактической суммы выручки следует вычесть условную сумму затрат:

9 241 - 17 542 = - 8 301 тыс. руб. Теперь, исходя изданных (П0 = - 5 474; Псл1 =

3 887; П,= - 6 564; П. = - 8 301;УСД =

" усл. 2 " уел 3 " 1

7 002), установим, как изменилась сумма прибыли (убытка) за счет каждого фактора (табл. 3).

Рассчитаем изменения за счет:

Объемареализации продукции:

АЯурп = Пусл1-П0 = - 3 887 - (-5 474) = 1 587;

Структуры продукции:

АП =П.-П, =-6564-(-3 887) = -2667;

стр усл. 2 усл. 1 ^ 7

Средних цен реализации:

АП=П.-П =-8 301 -(-6 564) = - 1 734;

ц усл. 3 усл. 2 х "

Себестоимости реализованной продукции: А П=П,-П =-7002-(-8 301) = 1 299.

с 1 усл. 3 4 "

Расчет влияния факторов на изменение

По результатам финансового анализа можно оценить качество прибыли. Качество прибыли от основной деятельности признается высоким, если ее увеличение обусловлено ростом объема продаж, снижением себестоимости продукции. Низкое качество прибыли характеризуется ростом цен на продукцию без увеличения физического объема продаж и снижения затрат на рубль продукции.

Далее следует обратить внимание на тот факт, что форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках» (Ф-2) позволяет раскрыть влияние факторов не только на прибыль от продаж и запас финансовой прочности, но и другие виды прибыли, показанные в Ф-2, и прежде всего на такие как прибыль до налогообложения и чистая прибыль или нераспределенная прибыль (бухгалтерская прибыль). Так, на экономическую прибыль оказывают влияние все факторы формирования прибыли от продаж, а также изменения по сравнению с предыдущим годом: процентов к получению (+); процентов к уплате (-); доходов от участия в других организациях (+); внереализационныхрасходов (-).

Значимость финансовых результатов деятельности может быть оценена также по показателям рентабельности.

Показатели рентабельности характеризуют эффективность работы предприятия в целом, доходность различных направлений деятельности (производственной, предпринимательской, инвестиционной), окупаемость затрат. Их экономический смысл - сколько получено прибыли на каждый рубль вложенных средств. И, поскольку это относительные показатели, они практически не подвержены влиянию инфляции. Предприятие считается рентабельным (прибыльным, доходным), если результаты от реализации продукции (работ, услуг) покрывают издержки производства (обращения) и, кроме того, образуют сумму прибыли, достаточную для нормального функционирования предприятия. Показатели рентабельности можно объединить в несколько групп: 1) показатели, базирующиеся на затратном подходе (рентабельности продукции, операционной

Таблица 3

суммы прибыли от реализации продукции

Показатель Условия расчета Алгоритм расчета

Объем реализации Структура продукции Цена Себестоимость

План План План План План Во. - 30

Условие 1 Факт План План План К.1 0 \рп

Условие 2 Факт Факт План План В -3 усл. усл.

Условие 3 Факт Факт Факт План В.-З 1 усл.

Факт Факт Факт Факт Факт вх-зх

деятельности, инвестиционной деятельности, рентабельности обычной деятельности);

2) показатели, характеризующие прибыльность продаж (валовая рентабельность продаж и чистая рентабельность продаж);

3) показатели, в основе которых лежит ресурсный подход (рентабельность совокупных активов или общая рентабельность, рентабельности операционного капитала, основного капитала, оборотного капитала, собственного капитала)

1. Рентабельность производственной деятельности (окупаемость затрат) Яз исчисляется путем отношения прибыли от реализации продукции ЛрП к сумме затрат по производству и сбыту продукции 3:

Рентабельность производственной деятельности в анализируемом периоде составила:

= _^021ОО = _4зд%.

Это означает, что каждый рубль затрат на производство и сбыт продукции принес предприятию убыток 43 коп.

2. Рентабельность продаж Лрп рассчитывается путем деления прибыли от реализации продукции ЛрП на сумму полученной выручки от реализации ВР без НДС, акцизов и других аналогичных платежей:

7 002 = _^02100 = -75,8%.

Таким образом, в отчетном году на предприятии на каждый рубль реализованной продукции убыток составил 75 коп.

3. Рентабельность активов (имущества) исчисляется отношением чистой прибыли предприятия Пч к среднегодовой стоимости имущества (валюте баланса) А:

12 422 Я = 12 422 = -53,4%. а 23 283

Данный показатель показывает эффективность использования всего имущества предприятия. В 2006 г. чистый убыток предприятия составил 12 422тыс. руб., а с каждого рубля, вложенного в активы, предприятие получило убыток в размере 53 коп.

4. Рентабельность внеоборотных активов Я

определяется отношением балансовой прибыли

предприятия Пк средней стоимости внеоборотных активов ВНА:

12 422 ЯВНА 100 = -99.2%.

Таким образом, на единицу стоимости основных средств и прочих внеоборотных активов предприятие в 2006 г. имеет убыток 99 коп.

5. Рентабельность собственного капитала Яск рассчитывается отношением чистой прибыли предприятия Пч к средней величине собственного капитала СК.

Яск=-100 = -2 888,8%.

Каждый рубль собственных средств предприятия теряет 28,8коп. чистой прибыли.

6. Рентабельность инвестиций ЯИ отражает эффективность использования средств, инвестированных в предприятие:

где П- балансовая прибыль;

СК- средняя величина собственного капитала; ДО - средняя величина долгосрочных обязательств;

Таким образом, каждый рубль средств, вложенных в предприятие (как собственных, так и заемных), имел убыток 28,8 коп.

Показатель выручки от реализации продукции имеет некоторые изменения, причем не в сторону повышения. Если в базисном году этот показатель составлял 15 778тыс. руб., то в отчетном году он снизился до 9 241 тыс. руб. По отношению к базисному периоду снижение произошло на 58,5 %. Вместе с тем наблюдается снижение себестоимости реализованной продукции, что связано с уменьшением объемов реализации продукции. За рассматриваемый период убыточность предприятия возросла с 4 412тыс. руб. до 7 002тыс. руб.

Со снижением выручки от реализации продукции меняется рентабельность продаж. Убыточность продаж увеличивается с 27,9 до 75,8%. В нашем случае рентабельность (убыточность) собственного капитала и рентабельность (убыточность) инвестиций совпадают, так как предприятие за последние три года не располагает долгосрочными обязательствами (табл. 4).

Таблица 4

Показатели рентабельности (убыточности) деятельности предприятия в 2005-2007 гг.

Показатель 2005 2006 2007

Выручка отреализации продукции,тыс. руб. 15 778 13 017 9 241

Полная себестоимость реализованной продукции, тыс. руб. 20 190 18 491 16 243

Прибыль (убыток) отреализации продукции,тыс. руб. -4 412 -5 474 -7 002

Рентабельность производственной деятельности, % -21,8 -29,6 -43,1

Рентабельность продаж, % -27,9 -42,1 -75,8

Чистая прибыль, тыс. руб. -5 062 -5 360 -12 422

Средняя величина активов, тыс. руб. 50 389 44 736 2 3283

Рентабельность активов, % -10,1 -11,9 53,4

Средняя величина внеоборотных активов, тыс. руб. 30 137 27 248 12 521

Рентабельность внеоборотных активов, % -16,8 -19,7 -99,2

Средняя величина собственного капитала, тыс. руб. 24 550 19 156 -430

Рентабельность собственного капитала, % -20,6 -27,9 -2 888,8

Рентабельность инвестиций, % -20,6 -27,9 -2 888,8

Рентабельность внеоборотных активов составляла - 16,8 %, что свидетельствует о неэффективном использовании предприятием основных средств и прочих внеоборотных активов. Разница между показателями рентабельности всех средств предприятия и показателями рентабельности (убыточности) собственного капитала обусловлена привлечением предприятием внешних (заемных) источников финансирования.

Приведенные показатели рентабельности зависят от множества факторов. Так, уровень рентабельности производственной деятельности, исчисленный в целом по предприятию, зависит от таких факторов, как структура реализованной продукции, ее себестоимость, средние цены реализации. На изменение рентабельности активов (имущества) предприятия влияют изменения уровней фондоотдачи и оборачиваемости материальных оборотных средств. Чем быстрее оборачивается капитал на предприятии, тем меньше его требуется для обеспечения запланированного объема продаж. И, наоборот, замедление оборачиваемости капитала требует дополнительного привлечения средств для обеспечения того же объема производства и реализации продукции. Таким образом, объем продаж сам по себе не оказывает влияния на уровень рентабельности, ибо при его изменении пропорционально увеличиваются или уменьшаются сумма прибыли и сумма основного и оборотного капитала при условии неизменности остальных факторов. На уровень рентабельности собственного капитала оказывают влияние доходность реализованной продукции, ресурсоотдача и структура авансированного капитала.

Уровень рентабельности продаж, исчисленный в целом по предприятию, зависит от трех основных факторов первого порядка: изменения структуры

реализованной продукции, ее себестоимости и средних цен реализации.

Факторная модель этого показателя имеет вид:

П,„ = / (УРПо6щ.уд, Л,с,) Я>п ВР = / (ГРПобщ.УД,Ц,) .

где П - прибыль отреализации продукции;

УРП0бщ - общий объем реализованной продукции;

УД{ - удельный вес /-го вида продукции в общем объеме;

Ц - цена реализации /-го вида продукции; С;. - себестоимость /-го вида продукции; ВР- выручка отреализации продукции без НДС, акцизов и других аналогичных платежей. Расчет влияния факторов первого порядка на изменение уровня рентабельности продаж в целом по предприятию выполним способом цепных подстановок (табл. 5).

пй (УРПо6щ0, УД„,Ц„, С0) _-7002 Вй (ГРПо6щ0, УДй, Ц0) 13 017

"о ("^общО. ^ 0 . М 0)

Таблица 5

Исходные данные для факторного анализа рентабельности продаж, тыс. руб.

Показатель 2006 г. Условный показатель, рассчитанный в ценах 2006 г. на объем 2007 г. 2007 г.

Выручка от реализации продукции за вычетом НДС, акцизов и других отчислений от выручки (ВР) 13017 11203 9 241

Полная себестоимость реализованной продукции, (С) 18 491 15 462 16 243

Прибыль от реализации продукции, (П) -7 002 -4 259 -5 474

Таблица 6

Факторный анализ рентабельности отдельных видов продукции в 2006 и 2007 гг.

Продукция Средняя цена реализации, руб. Себестоимость единицы продукции,руб. Рентабельность, % Отклонение, %(+,-)

2006 2007 2006 2007 2006 усл. 2007 общее за счет

Огурцы консервированные 32 34 28 29 14,3 21,4 17,3 +3 7,1 -4,1

Помидоры консервированные 33 35 30 31 10,0 16,7 13,0 +3 6,4 -3,4

Пр (УРП 0бщ1, УД, Ц„, С„) _-4 259 ^усл (УРПо5щ1, УД, Ц0) 13 017

к = яусд3(ГРЯ06щl, УД„ Ц„ Са) ^-5 474 100 = _ 48 усл2 В, (ГРПо6щ„ УД, Ц,) 11203 ,

П, (ГРПо6щ1, УД, Ц, С1) -5 474

ПЩ1 _ УРП, (ц1 - С,) _ ц, - с,

Расчет влияния факторов на изменение уровня рентабельности (огурцы консервированные): Ц0 - С0 _ 32 - 28

В, (ГРПо6щ„ УД, Ц,) 9 241

Полученные результаты показывают, что снижение уровня рентабельности продаж в анализируемом периоде на 52,39 % произошло вследствие отрицательного влияния всех факторов.

На следующем этапе анализа определим, какой вид продукции на предприятии является более доходным. Для этого проведем факторный анализ рентабельности производственной деятельности (окупаемости затрат) по каждому виду продукции (табл. 6). Факторная модель этого показателя имеет вид:

В данном случае уровень рентабельности зависит от двух факторов: себестоимости единицы продукции и среднереализационных цен. Так как эти два фактора входят в состав прибыли от реализации продукции, необходимо модифицировать данную формулу:

Ц1 - сй 34 - 28

Цг - С, _ 34 - 29 1

На основании этих данных определим, как изменился уровень рентабельности (помидоры консервированные):

1) цены реализации: ^=^-^ = 21,4-14,3 = 7,1%;

2) себестоимости реализованной продукции:

17,3 - 21,4 = - 4,1!

Повышение себестоимости единицы продукции отрицательно влияет на конечный финансовый результат.

Для повышения уровня финансовых результатов необходимо пересмотреть взгляды на многие важные проблемы. Например, на взаимоотношения сельского хозяйства с перерабатывающей промышленностью и торговлей с помощью дальнейшего регулирующего государственного воздействия. Важной задачей является также выравнивание условий функционирования на российском рынке зарубежных и российских товаропроизводителей.

Список литературы

1. Бородина Е. И. Финансовый анализ в системе менеджмента организации // Экономический анализ: теория и практика, 2008. № 22.

2. Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия / 4-е изд. М.: ИНФРА-М, 2007.

3. Томилина Е. П., Гноева ^.^Совершенствование государственного регулирования и поддержки предпринимательства в плодоовощеводстве // Экономический анализ: теория и практика, 2006. № 8.